إطلاق السيولة من خلال إقراض NFT: دليل شامل حول الأنواع والفوائد والمخاطر
Summary:
تقدم المقالة شرحا شاملا لإقراض NFT ، وهي ممارسة تسمح لمالكي NFT بتأمين القروض مقابل أصولهم وفتح السيولة. يناقش أنواعا مختلفة من طرق الإقراض ، بما في ذلك نظير إلى نظير ، ونظير إلى بروتوكول ، ووضع ديون غير قابل للفطريات ، وإيجارات NFT. تتناول المقالة أيضا فوائد إقراض NFT ، والتي تمتد من الوصول إلى السيولة ومزج DeFi والفن الرقمي إلى عدم وجود شيكات ائتمانية. ومع ذلك ، فقد تم أيضا فحص مخاطر مثل تقلب القيمة ، وقضايا السيولة ، ونقاط الضعف في العقود الذكية ، وعدم اليقين التنظيمي. بالإضافة إلى ذلك ، تم تحديد ممارسة تجزئة NFT كطريقة لجعل NFTs عالية القيمة أكثر سهولة ولزيادة إطلاق العنان للسيولة.
الكشف عن إقراض NFT
يمنح إقراض NFT الفرصة لمالكي NFT لتأمين القروض مقابل أصولهم. تجلب هذه الممارسة السيولة إلى مجال الاستثمار ، مما يسهل على المقترضين استغلال استثماراتهم بسهولة. شهدت الرموز غير القابلة للفطريات (NFTs) استخداما في عمليات التمويل اللامركزي (DeFi) بما في ذلك إقراض NFT بصرف النظر عن تطبيقات الشراء أو البيع أو التداول النموذجية.
السمة التي تحدد NFTs - تفردها أو عدم قابليتها للاستبدال ، تعقد تنفيذها في مجالات DeFi الأخرى ، مما يزيد من جاذبية إقراض NFT. ليس مثل العملات المشفرة القابلة للاستبدال ، من المستحيل مشاركة أو إنتاج NFTs الزراعية.
لا يتطابق سيناريو السيولة في سوق NFT مع سيناريو العملات المشفرة مثل Bitcoin (BTC) ، نظرا لأن الصفات المميزة ل NFTs تطيل المدة لجذب المشترين المحتملين.
مع قروض NFT ، يمكن فتح السيولة ، ويمكن الوصول إلى الاقتراض ، ويمكن زيادة تنوع المحفظة من قبل مالكي NFT. ومع ذلك ، فإن الأسعار المتقلبة واللوائح غير المستقرة وعوامل أخرى تجلب مخاطر محتملة لقروض NFT.
تشريح أنواع إقراض NFT ، هناك إقراض NFT من نظير إلى نظير حيث يتم إدراج NFT كضمان على منصة من قبل مالكي NFT لتأمين عروض القروض من المستخدمين الآخرين. في إقراض NFT من نظير إلى بروتوكول ، يتم أخذ القروض مباشرة من بروتوكول أو منصة DeFi ، مع التعهد ب NFTs عن طريق ختمها في العقود الذكية للبروتوكول.
وضع الديون غير القابلة للفطريات هو نوع آخر حيث يتم تمثيل أصل فريد على blockchain من قبل مزود أو منصة تشير إلى وضع دين غير قابل للفطريات (NFDP) للحفاظ على الشفافية في اتفاقية القرض. تماما مثل وضع الديون المضمونة (CDP) ل MakerDAO يجعل من الممكن تعهد Ether (ETH) للعملة المستقرة Dai (DAI) ، يمكن تداول NFDP أيضا.
أخيرا ، هناك إيجارات NFT حيث يمكن الوصول إلى الامتيازات أو المزايا التي يقدمها NFT عن طريق نقل أصول NFT من محفظة مستخدم إلى آخر من خلال منصة تأجير NFT خلال فترة الإيجار.
كشف النقاب عن كيفية عمل إقراض NFT
يستخدم المالكون سوق NFT أو منصة إقراض NFT للوصول إلى إقراض NFT من نظير إلى نظير. يسمح لهم بإدراج NFTs كضمان وتلقي عروض القروض من المقرضين. يتم توفير ميزات مثل أدوات التقييم أو بيانات السوق من قبل النظام الأساسي لتقييم القيمة المعقولة ل NFT. يمكن للمالك اختيار القرض والموافقة عليه واستلامه ، بشكل عام في عملة مستقرة ، في محفظته.
عندما يقوم المقترض بتسوية القرض مع الفائدة قبل الموعد النهائي ، يتم إرجاع NFT ، مع فرض رسوم بناء على مبلغ القرض الأساسي من قبل السوق. في حالة التخلف عن سداد القرض ، يستحوذ المقرض على NFT الذي غالبا ما يتجاوز قيمة القرض. يمكن للمقرض إما تصفية NFT لاسترداد الخسائر أو الاحتفاظ ب NFT.
ينحرف الإقراض من نظير إلى بروتوكول قليلا حيث يقترض مالك NFT مباشرة من بروتوكول الإقراض ، ويودع NFT كضمان يتم حفظه بعد ذلك في العقود الذكية للبروتوكول. يضيف مزودو السيولة العملات المشفرة إلى مجمع بروتوكول الإقراض بحيث تكون أموال التشفير متاحة للمقترضين ؛ ميزة تستخدمها منصات إقراض NFT.
تسليط الضوء على تجزئة NFT والإقراض للمستثمرين
مع تجزئة NFT ، يمكن لمزيد من المستثمرين شراء NFTs عالية القيمة ويمكن للمالكين سك NFTs المجزأة لفتح السيولة. على عكس العملات المشفرة القابلة للقسمة مثل BTC ، فإن الطبيعة المميزة ل NFTs تحد من تجزئتها أو شراؤها أو بيعها بالكامل.
تتضمن مساحة قرض NFT الآن تجزئة NFT حيث يتم ترميز NFTs المجزأة برموز أصغر قابلة للاستبدال ، مما يدل على حصة الملكية في NFT الأصلي. حفر مالكو NFT ذوو القيمة العالية في سك NFTs الكسرية المرمزة لفتح السيولة ، مما يزيد من إمكانية الوصول للمستثمرين غير القادرين على تحمل تكاليف NFT بالكامل.
يهدف كل من إقراض NFT والتجزئة إلى تعزيز سيولة NFTs. يحفز هذا النمو في مجموعة المستثمرين إقراض NFT ويسمح بوضع استراتيجيات من قبل المالكين للجمع بين التجزئة والإقراض لتحرير رأس المال من NFTs الخاصة بهم.
من خلال بيع الأسهم المجزأة ، يمكن لمالك NFT تأمين الأموال بسرعة. متبوعا بالحصول على قرض في سوق إقراض NFT ، باستخدام الجزء غير المجزأ من NFT كضمان. تمكن هذه الطريقة المالك من الاستفادة من رأس مال أكبر مما يمكن الوصول إليه من خلال التجزئة أو الإقراض بشكل فردي.
تسليط الضوء على مزايا إقراض NFT
بمساعدة مالكي NFT ومبدعي الفن الرقمي ، يضمن إقراض NFT الاقتراض بدون شيكات ائتمانية. تتراوح قيمة NFTs ، لكن جمع بعض الامتدادات إلى أسعار مرتفعة بشكل غير عادي.
الوصول إلى السيولة ورأس المال
يمكن للمالكين الوصول إلى السيولة أو فتحها عبر إقراض NFT ، دون الحاجة إلى بيع المجموعات. يجذب المستثمرين الذين يسعون إلى فتح رأس المال بسرعة لأغراض مختلفة.
الجمع بين التمويل اللامركزي والفن الرقمي
تميزت NFTs الفنية الرقمية بشعبيتها في عالم التشفير. يمكن لهواة الجمع والفنانين الجادين جني الفوائد من خلال الاستفادة من هذه المساحة من خلال إقراض NFT.
تخطي الشيكات الائتمانية
لا تعد فحوصات الائتمان المالي النموذجية شرطا أساسيا لقروض NFT ، مثل قروض DeFi الأخرى. لا يزال بإمكان المقترضين ذوي الدرجات الائتمانية المنخفضة أو الضعيفة الوصول إلى الإقراض في مساحة التشفير. قد تقوم بعض منصات إقراض NFT بإجراء فحوصات اعرف عميلك (KYC) الأساسية للوفاء باللوائح وتقليل مخاطر الاحتيال.
المخاطر المرتبطة بقروض NFT
ترتبط العديد من المخاطر بإقراض NFT تماما مثل العملات المشفرة.
يضيف تقلب NFTs مخاطر ويعقد تقدير القيمة لضمان قرض. قد يؤدي انخفاض القيمة تحت قيمة القرض إلى دفع المقترض إلى التخلف عن سداد القرض مما يؤدي إلى تحويل NFT إلى المقرض. تعني السيولة المنخفضة ل NFTs أنه في حالة تخلف المقترض عن سداد قرض ، قد يواجه المقرض (المالك الآن) نفس الصعوبة في بيع NFT لاسترداد الأموال.
يتم تجميع NFTs المضمونة وشروط القرض في العقود الذكية ولكن هناك دائما خطر كامن من الأخطاء أو الهجمات التي تؤدي إلى خسارة.
يمتد عدم اليقين التنظيمي بشأن العملات المشفرة ومساحة DeFi إلى إقراض NFT. قد يؤدي التحول في التنظيم إلى ضرب السوق بشدة مما يؤثر على جدوى إقراض NFT ، أو قد يتطلب من أصحاب المصلحة مطابقة متطلبات الامتثال.
يمكن أن يحل إقراض NFT حاجز السيولة ل NFTs ، مما يسمح للمالكين بالاستفادة من أصولهم بما يتجاوز مجرد تجميعها لزيادة القيمة. ومع ذلك ، إلى جانب استهلاك الطاقة الاستثنائي لسك NFT ، فإن رسوم غاز Ethereum المرتفعة للتحقق من صحة المعاملات هي بعض العيوب.
Published At
4/3/2024 1:01:00 PM
Disclaimer: Algoine does not endorse any content or product on this page. Readers should conduct their own research before taking any actions related to the asset, company, or any information in this article and assume full responsibility for their decisions. This article should not be considered as investment advice. Our news is prepared with AI support.
Do you suspect this content may be misleading, incomplete, or inappropriate in any way, requiring modification or removal?
We appreciate your report.